---

Менеджер нескольких валютных счетов Z-X-N
Принимает глобальные операции агентства по счетам в иностранной валюте, инвестиции и транзакции
Помощь семейным офисам в автономном управлении инвестициями

---

В двусторонней торговле на Форекс трейдеры часто испытывают трудности с достижением единства разума и рук, или единства знаний и действий.

---

Коренная причина этого явления кроется в том, что нынешние форекс-трейдеры, как теоретически, так и практически, ещё не до конца убедили свой разум признать, уважать и высоко ценить сложность и мастерство торговли на Форекс. Другими словами, форекс-трейдеры не до конца осознали сложности торговли на Форекс и в настоящее время больше полагаются на собственные субъективные суждения и опыт.
В частности, форекс-трейдеры часто считают, что надёжны только торговые модели, разработанные ими путём долгосрочного накопления и многократного совершенствования. Эти модели, разработанные в процессе ежедневного обучения и практики, обладают высокой степенью персонализации и адаптивности. Они верят, что только знания, полученные на основе личного опыта и практики, могут по-настоящему дать им уверенность в своих силах. Без такого личного опыта трейдеры часто чувствуют себя потерянными и неуверенными, что серьёзно влияет на их способность придерживаться своих торговых стратегий.
Кроме того, хотя повторение торговой модели Форекс, безусловно, важно, эта модель должна быть тщательно изучена и проверена самим трейдером. Только когда трейдеры досконально понимают каждую деталь модели и могут гибко корректировать её в соответствии с рыночными колебаниями, они могут по-настоящему достичь единства разума и рук, а также единства знаний и действий. Глубокое самосознание и практические навыки являются ключом к успешному инвестированию на Форекс.

В двусторонней торговой системе инвестирования на Форекс, благодаря её уникальным преимуществам как длинных, так и коротких позиций, а также гибкости реагирования на рыночные колебания, рациональные инвесторы Форекс, как правило, высоко ценят каждую инвестиционную возможность, соответствующую их торговой стратегии.

---

Такие возможности не только открывают потенциальную возможность получения прибыли от колебаний обменного курса, но и требуют от инвесторов взвешенных суждений и решений, основанных на многомерной перспективе, включая макроэкономические данные, геополитическую динамику и технический анализ. Поэтому каждая эффективная инвестиционная возможность обладает высокой стратегической ценностью.
С точки зрения участия на рынке, конкурентная среда в секторе инвестиций и торговли на рынке Форекс не слишком насыщена. Основные причины этого можно объяснить двумя факторами. Во-первых, с точки зрения личных качеств трейдеров, торговля на рынке Форекс предъявляет чрезвычайно высокие требования к терпению, дисциплине и готовности инвесторов к риску. Случайный характер рыночных колебаний и долгосрочный характер формирования трендов требуют от инвесторов стойкости, чтобы придерживаться торговой системы и строго применять стратегии стоп-лосса и тейк-профита. Однако на реальном рынке доля трейдеров, способных преодолеть соблазн краткосрочных колебаний и поддерживать рациональные операции, относительно невелика. Многие участники выходят из сделки на полпути из-за недостатка терпения или эмоционального напряжения, что косвенно снижает эффективную плотность конкуренции на рынке.
С другой стороны, учитывая различия в глобальной системе регулирования, многие страны и регионы мира ввели различные ограничения на внутренние инвестиции и торговлю иностранной валютой, руководствуясь такими соображениями, как поддержание внутренней финансовой стабильности и предотвращение рисков, связанных с трансграничным движением капитала. Некоторые рынки даже полностью запретили несанкционированную торговлю иностранной валютой. В отличие от этого, акции и фьючерсы, как традиционные финансовые инвестиционные продукты, имеют более долгую историю, более зрелые системы регулирования и включены в официальную структуру финансового рынка в большинстве стран и регионов. Как правило, на них не распространяются те же строгие ограничения или запреты, что и на торговлю иностранной валютой. Это привело к тому, что некоторые потенциальные инвесторы стали отдавать предпочтение фондовым и фьючерсным рынкам, что ещё больше отвлекает участников от валютного рынка.

При двусторонней торговле иностранной валютой трейдеры могут не устанавливать стоп-лосс ордера при открытии или увеличении позиций на консолидирующемся рынке. Эта стратегия основана на характеристиках консолидирующегося рынка: незначительных колебаниях цен и неясном направлении.

---

В такой рыночной среде установка стоп-лосс ордеров может привести к частому срабатыванию стоп-лосс ордеров, основанных на краткосрочных колебаниях рынка, что приводит к накоплению небольших убытков, которые в конечном итоге приводят к крупным убыткам. Это явление распространено на флетовых рынках акций, фьючерсов и форекс. Стоп-лосс ордера часто рассматриваются как неоправданные потери, их даже в шутку называют «налогом на интеллект», и являются одной из основных причин потерь для розничных инвесторов.
На флетовых рынках колебания цен, как правило, ограничены, и рынок не имеет четкого тренда. В таких ситуациях установка стоп-лосс ордеров может привести к частому срабатыванию стоп-лосс ордеров, основанных на краткосрочных колебаниях рынка. Такая частая установка стоп-лосс ордеров не только истощает капитал трейдеров, но и подрывает их уверенность. Поэтому многие трейдеры предпочитают не устанавливать стоп-лосс ордера на флетовых рынках, используя меньший размер позиции для управления риском. Меньший размер позиции может в определенной степени снизить риск отдельной сделки, позволяя трейдерам лучше ориентироваться в рыночной неопределенности.
В отличие от фэтч-рынков, функция и роль стоп-лосс ордеров особенно важны на трендовых рынках. Будь то трендовые рынки акций, фьючерсов или форекс, четкость тренда делает стоп-лосс ордера эффективным инструментом управления рисками. Устанавливая правильные уровни стоп-лосс, трейдеры могут быстро выходить из позиций при развороте рынка, тем самым защищая свой капитал. На трендовых рынках стоп-лосс ордера могут помочь трейдерам управлять рисками и избегать значительных потерь от резких колебаний рынка.
Валютный рынок обладает уникальными характеристиками. Крупнейшие центральные банки мира обычно ограничивают свои валюты относительно узким диапазоном. Такая политика приводит к длительным периодам консолидации и минимальным колебаниям цен. Эта особенность рынка создает большие трудности для розничных трейдеров с небольшим капиталом на рынке форекс. Из-за низкой волатильности рынка трейдерам сложно получить достаточную прибыль в краткосрочной торговле. Частые стоп-лоссы ещё больше усугубляют их убытки. Многие розничные форекс-трейдеры истощили свой первоначальный капитал, используя неразумные стоп-лоссы, и в конечном итоге были вынуждены уйти с рынка.
Трейдеры, предпочитающие не устанавливать стоп-лоссы, обычно придерживаются небольшой позиции. Это позволяет им проявлять большую гибкость в условиях рыночных колебаний и избегать значительных рисков, связанных с крупными позициями. Однако человеческая природа — это слабость: даже если трейдеры могут противостоять колебаниям убытков, им часто трудно противостоять колебаниям прибыли. Многие трейдеры предпочитают преждевременно выходить из позиции, увидев прибыль, тем самым упуская более крупные возможности для получения прибыли. Этот феномен показывает, что даже при небольшой позиции трейдерам всё равно необходимо преодолевать человеческие слабости для достижения долгосрочной и стабильной прибыли на рынке.
В двусторонней торговле на Форекс, при открытии или увеличении позиций на консолидирующемся рынке, трейдеры могут отказаться от стоп-лоссов и вместо этого управлять риском, работая с небольшой позицией. Эта стратегия основана на характеристиках консолидирующегося рынка: незначительных колебаниях цен и неясном направлении движения. На трендовом рынке стоп-лосс становится эффективным инструментом управления рисками, помогая трейдерам контролировать риск и избегать значительных потерь, вызванных значительными колебаниями рынка. Рынок Форекс уникален своими длительными периодами консолидации, что создает большие трудности для розничных трейдеров с небольшим капиталом. Удерживая небольшую позицию, трейдеры могут в определенной степени снизить риск, но им все равно необходимо преодолевать человеческие слабости для достижения долгосрочной и стабильной прибыли на рынке.

На рынке двусторонней торговли Форекс формирование уникальной торговой модели трейдера не зависит от внешнего обучения или простого подражания. Напротив, оно проистекает из постоянных проб и ошибок, обобщения и итерации на основе многолетней рыночной практики. В конечном итоге, благодаря самостоятельному принятию решений, она превращается в торговую платформу, адаптируемую к индивидуальной когнитивной системе трейдера, его склонности к риску и операционным привычкам.

---

Главная ценность этой модели заключается в её «персонализированной адаптивности» — на рынке не существует универсальной «оптимальной модели». Можно разработать только «запатентованную систему», проверенную трейдерами лично и позволяющую добиться стабильного принятия решений при сохранении управляемого риска. Этот процесс нельзя напрямую заменить внешними инструкциями; он должен опираться на глубокое понимание рынка и практический опыт самого трейдера.
Исходя из сути технологии торговли на Форекс, различные инструменты технического анализа, системы индикаторов и логика стратегий являются общедоступными источниками знаний о рынке. Их ценность обусловлена ​​не «дефицитом информации», а глубоким пониманием трейдером базовой технологии и последовательной её реализацией. Большинство трейдеров неверно оценивают применение технологий. Основная проблема заключается в поверхностном понимании технической логики: они осваивают лишь базовые операции, такие как настройка параметров индикаторов и выявление закономерностей, но не понимают базовые рыночные спрос и предложение, потоки капитала и логику игры «в длинную-короткую», отражаемую технологией. Это приводит к неспособности гибко адаптировать технические инструменты к изменениям рынка в реальной торговле, что в конечном итоге приводит к «искажению реализации», сводя их к формализованным операционным процедурам, а не к эффективной поддержке принятия решений. Как гласит рыночный консенсус: «Легко говорить об этом на бумаге, но трудно применять на практике». Ценность технологий может быть реализована только через глубокую интеграцию с рыночной практикой. Технические знания, оторванные от практики, по сути, представляют собой лишь фрагментарные теоретические знания.
Что ещё важнее, торговля на Форекс — это, по сути, «навык», требующий длительного обучения, а не дисциплина, которой можно овладеть просто путём накопления знаний. Ключевое различие между навыками и знаниями заключается в том, что знания фокусируются на «когнитивном понимании», в то время как навыки делают акцент на «практическом мастерстве и рефлексивном принятии решений». Развитие любого навыка требует длительных, систематических и целенаправленных тренировок, и торговля на Форексе — не исключение. Торговые навыки, не отточенные посредством постоянной рыночной практики, остаются лишь теоретическими и не могут быть преобразованы в практические навыки реагирования на сложные рыночные колебания. Этот принцип тесно связан с логикой развития навыков в других областях: совершенствование навыков плавания достигается постоянными тренировками в воде, а не просто изучением теории плавания; совершенствование игры на фортепиано зависит от ежедневной практики аппликатуры, а не только от освоения музыкальной теории; овладение языком требует длительного, контекстуального общения, а не только заучивания грамматики; а повышение уровня конкурентоспособности спортсмена требует систематической физической и технической подготовки.
Аналогичным образом, развитие навыков торговли на Форексе требует обширной торговой практики в режиме реального времени (или высококачественной симуляции). Многократно реагируя на рыночные колебания, справляясь с неожиданными рыночными условиями и исправляя ошибки в принятии решений, человек постепенно развивает стабильный торговый ритм, инстинктивный контроль над рисками и эффективное принятие решений, в конечном итоге достигая качественного перехода от «теоретических знаний» к «практическим навыкам».

На рынке двусторонней торговли на Форекс разногласия между трейдерами относительно стратегий стоп-лосс в основном обусловлены различиями в их восприятии, сформированными прошлым опытом торговли.

---

Некоторые трейдеры неохотно устанавливают стоп-лосс. Основная причина заключается в том, что они неоднократно сталкивались с ситуациями, когда рынок сразу же разворачивался после срабатывания стоп-лосса. Исполнение стоп-лосс не только не снижало риск, но и приводило к упущению потенциальных возможностей получения прибыли. Этот негативный опыт укрепил их неприятие стоп-лосс ордеров. С другой стороны, трейдеры, которые твёрдо придерживаются стоп-лосс стратегий, часто сталкивались с серьёзными последствиями неустановки стоп-лосс ордеров: либо их счета были полностью уничтожены из-за одностороннего движения рынка, либо они оказались в глубокой позиции из-за растущих убытков. Эти болезненные уроки привели к тому, что они стали рассматривать стоп-лосс ордера как основной инструмент управления рисками.
С точки зрения самой торговли, краткосрочная торговля на Форекс с большой позицией и без стоп-лосса, по сути, представляет собой «вероятностную игру», отличающуюся лишь масштабом игры относительно размера риска. Несмотря на кажущуюся активную торговлю, она фактически эквивалентна спекулятивному поведению, пренебрегающему управлением рисками. Важно понимать, что одной из основных характеристик финансового рынка является неопределенность. Вся торговая логика основана на вероятности, и единственная определенность — непредсказуемость рыночных тенденций. Основная ценность стратегии стоп-лосса заключается в хеджировании этой присущей неопределенности путем установки предела допустимого риска, не допуская превышения убытками от одной сделки лимита счёта.
Особенно важно отметить, что валютные пары Форекс часто демонстрируют высокую степень консолидации, при этом цены многократно колеблются в определённом диапазоне. Такое состояние рынка усугубляет риски краткосрочной торговли с большим объемом позиций: во-первых, ограниченное пространство для колебаний цен на консолидирующемся рынке затрудняет получение достаточной прибыли для покрытия издержек и рисков, связанных с торговлей с большим объемом позиций. Во-вторых, частые колебания цен в ограниченном диапазоне легко приводят к срабатыванию стоп-лосс ордеров, что приводит к пассивной ситуации «повторяющихся стоп-лоссов» и постоянному истощению средств на счете.
Исходя из этого, опытные долгосрочные форекс-трейдеры обычно используют стратегию «компоновка лёгких позиций + следование за трендом». Основной принцип заключается в минимизации влияния одной позиции на счет за счёт работы с небольшой позицией и постепенном открытии нескольких позиций в соответствии с макроэкономическим трендом. Такой подход эффективно снижает риск повторных стоп-лосс ордеров во время консолидации рынка, а также позволяет использовать синергетический эффект нескольких позиций для полной фиксации прибыли, обусловленной трендом, при его возникновении, достигая долгосрочного баланса между риском и доходностью.
Следует подчеркнуть, что принцип «высококонсолидирующиеся инвестиционные продукты не подходят для традиционных стоп-лосс ордеров» является основополагающим принципом торговли на рынке Форекс. Это не отрицает необходимости стоп-лосс ордеров, а скорее, обусловлено тем, что колебания цен на консолидирующемся рынке более случайны, что делает традиционные фиксированные стоп-лосс ордера крайне подверженными ложным пробоям и, следовательно, жертвами рыночной волатильности. В таких ситуациях ещё важнее интегрировать такие инструменты, как управление позициями и фильтрация трендов, чтобы создать систему контроля рисков, адаптированную к консолидирующемуся рынку, а не просто полагаться на фиксированные стоп-лосс ордера.

---

• 
• 

---

13711580480@139.com

+86 137 1158 0480

+86 137 1158 0480

+86 137 1158 0480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China · Guangzhou

---